A基金设立于2016年年初，总募集规模人民币50亿元，已全部实缴出资。某股权投资母基金X基金作为投资者，认缴A基金出资额人民币10亿元。 A基金合同约定项目投资退出的资金先返还基金投资者，并设置门槛收益率10%（单利）。其余收益20%分配给基金管理人作为业绩报酬，80%分配至基金投资者。 2020年A基金所投资的多个项目实现退出，将所投资项目退出款项100亿元向投资人进行了分配。截至2020年年末基金净资产公允价值为20亿元。
若A基金分配均在2020年年末进行，X基金可分到的金额为（ ）亿元。。
- A.9
- B.19
- C.15
- D.20
正确答案及解析
正确答案
解析
X基金认缴的比例为20%。第一轮分配：先返还基金投资者的投资本金，向投资者分配50亿元，其中X基金获得本金10亿元。分配完成后剩余可分配资金50亿元。第二轮分配：向投资者返还门槛收益。全体投资者可分得门槛收益金额为：50×10%×5=25（亿元），其中X基金获得门槛收益为：25×20%=5（亿元）。分配完成后剩余可分配资金25亿元。第三轮分配：按照20%：80%的比例向基金管理人与基金投资者分配，基金管理人可分配业绩报酬为：25×20%=5（亿元）。基金投资者可分配金额为：25×80%=20（亿元），其中X基金获得金额为：20×20%=4（亿元）。X基金可分到的总金额为：10+5+4=19（亿元）。
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